Em outra publicação, falamos aqui sobre stablecoins: o que são, como surgiram e para que servem. Das opções, a Foxbit trabalha com uma das mais confiáveis do mercado, o TrueUSD. Agora trazemos a continuação do texto, pra explicar um pouco melhor o cenário em que elas podem ser úteis e cada uma das mais importantes, de forma mais detalhada.
No mundo das stablecoins há basicamente três modelos fundamentais: as stablecoins baseadas em IOUs centralizadas, aquelas com colateral descentralizado e, por fim, moedas com suprimento elástico.
Calma, vou explicar cada uma delas, começando pelo tipo mais usado atualmente.
IOUS centralizadas:
IOU (I owe you) é um documento ou instrumento qualquer que indica o direito a algum bem ou serviço.
Neste modelo, uma companhia gera tokens que dão direito a uma moeda (geralmente dinheiro estatal, como o dólar), as moedas ficam em um banco e os tokens são apenas representantes dos dólares (ou qualquer outra moeda). O valor do token está, claro, diretamente ligado com aquilo que ele representa.
O exemplo mais conhecido dessa classe de stablecoins é o Tether (USDT). Ela é uma moeda envolta em muitas polêmicas, justamente pelo modelo adotado.
Por ser uma moeda centralizada seus criadores podem emitir a quantidade de USDT que quiserem, ou seja, é necessário confiar na empresa emissora. Isso gera riscos de insolvência e custos em auditorias.
https://foxbit.com.br/o-que-e-trueusd/
Uma excelente alternativa é o TrueUSD, que está disponível na plataforma da Foxbit. Ele tem algumas diferenças para o Tether. A maior delas é o fato de ser auditado por empresas de renome no mercado financeiro mundial.
Outra grande vantagem é que, diferente do Tether, a empresa por trás do TrueUSD não cria ou destrói dólares, quem faz isso são os bancos e instituições associadas.
Para sacar o valor em dólares é preciso ter pelo menos 10 mil TrueUSD, passar por um processo de KYC/AML e aguardar a transação ser realizada.
Se essa classe de moedas não resolve nosso problema por conta da centralização, que tal descentralizar tudo?
Colateral descentralizado
Se o principal problema das IOUs era sua centralização, as stablecoins com colateral descentralizado parecem a solução para esse problema. Neste modelo, é gerado um token que representa um ativo descentralizado, como uma criptomoeda ou token no blockchain.
Um exemplo é token Dai貸, é um contrato inteligente que tem como objetivo alcançar certa paridade com o dólar (cada 1Dai = 1 dólar). Para conseguir isso o contrato inteligente arrecada ethers como colateral. Veja um vídeo sobre o projeto:
Mas calma lá, como o preço do Dai vai ficar pareado com o dólar se o token ether é tão volátil quanto o bitcoin?
Para resolver esse problema, os criadores da moeda estabeleceram algumas regras. A primeira é que para cada 1 Daí gerado é necessário depositar 1,5 USD em ether. Isso significa que temos um colateral de 150% a mais, logo, para cada 100 dólares criados de Dai, é necessário um depósito de mais 150 dólares em ether.
Esse mecanismo cria certa segurança para o usuário comum, de tal forma que mesmo com uma queda substancial no preço do ether, ele tenderá a se manter próximo de 1 dólar.
O segundo ponto é o custo para sacar os ethers, há uma pequena taxa para isso. A ideia aqui é garantir sempre um volume de ethers cada vez maior para cada Dai no mercado.
A grande vantagem é que você não precisa confiar em uma empresa para sacar seus ativos e nem se preocupar com a quantidade moeda gerada, pois qualquer pessoa pode enviar ether para o contrato inteligente e receber uma quantidade da stablecoin.
Mas será que o sistema funciona mesmo? O gráfico abaixo mostra o preço da Dai/Dólar, do seu lançamento até hoje em dia.
Reparou na queda para quase 0,88 centavos de dólar? Ela aconteceu justamente no início de uma queda mais acentuada no preço do ether.
Esse é um dos problemas das stablecoins com colateral descentralizado, se acontecer uma queda maior do que a quantidade de ether no colateral, o preço pode despencar.
Stablecoins com supply elástico
Stablecoins com suprimento de moedas elástico copiam o modelo usado pelos bancos centrais, porém algumas utilizam algoritmos pré-programados ou fórmulas conhecidas por todos na rede. É o único modelo que não requer o uso necessário de um outro ativo para colateralizar o preço.
https://foxbit.com.br/blog/o-que-e-litecoin/
Inicialmente, como estratégia para manter certa paridade de preço, a stablecoin pode ter seu colateral em alguma moeda como dólar, bitcoin ou real. Entretanto, depois de certo tempo, o que definirá o preço da moeda será a quantidade dela no mercado.
De acordo com a demanda a quantidade monetária irá crescer ou diminuir. Mas como conseguir o aumento ou redução da quantidade de moedas no mercado? Para aumentar é muito fácil, basta criar mais tokens, mas e para diminuir?
Há alguns artifícios. Um deles é o uso de bonds, ou seja, a compra de moedas com promessa de pagamento futuro com juros ou desconto. Tudo isso usando algoritmos, regras conhecidas por todos.
Como vimos, cada stablecoin tem pontos negativos e positivos, com algumas saindo em vantagem, como o TrueUSD.
As stablecoins estão apenas começando, muitos empresários e cientistas estão trabalhando em novos protocolos, teorias econômicas e fundando empresas usando esse novo paradigma.
Existe um vasto universo a se explorar no mundo de stablecoins e altcoins em geral. Fique ligado em nosso blog para mais novidades!
Comunicamos com profundo pesar o falecimento do fundador e diretor de Operações da Foxbit, Luís Augusto Schiavon Ramos, o Guto, aos 24 anos, na tarde desta terça-feira, 25 de dezembro, vítima de acidente automobilístico na rodovia João Ribeiro de Barros (SP-294), em Marília (SP).
Bacharel em Sistemas de Informação pelo Univem (Centro Universitário Eurípedes de Marília) e técnico em Mecânica de Usinagem pelo SENAI, Guto Schiavon fundou a Foxbit em 2014 ao lado de João Canhada, CEO da empresa, que hoje é maior exchange de Bitcoins da América Latina com mais de 400 mil clientes R$ 5 bilhões transacionados.
A Foxbit está prestando toda solidariedade e apoio aos familiares do Guto.
A data mais iluminada do ano chegou e a Foxbit preparou uma caixinha com espaço para as raposas trocarem recadinhos entre si, afinal, esse foi um ano de muitas emoções, mas seguimos unidos o tempo todo e nada mais justo do que agradecer pela parceria.
Durante uma semana a caixinha dos recados ficou disponível para que colocássemos os bilhetes para quem quiséssemos, com ou não identificação, o que importa era que a mensagem chegasse ao seu destino trazendo o espírito natalino de muita felicidade e gratidão.
E foi assim que passamos o clima do natal juntos: com muitas palavras de reconhecimento pelo trabalho que cada um tem feito pela Foxbit e da mesma forma que nós presenteamos nossos funcionários com muito carinho, desejamos aos nossos clientes um natal próspero, feliz e com muita fartura, principalmente de bitcoins. (:
Investir é uma arte que poucos dominam em sua plenitude. Além de conhecimentos sobre economia, um investidor precisa ter hábitos financeiros saudáveis, controle emocional e estar sempre atualizado a respeito das novidades do mercado. Estas indicações lhe ajudarão a investir melhor.
Sabendo a respeito dessa dificuldade, trarei nesta lista 5 ótimos livros que lhe ajudarão nessa jornada. Nem todos os livros são sobre finanças ou investimento, propriamente dito, já que para se tornar um investidor melhor, é necessário possuir conhecimentos multidisciplinares.
O best-seller de Robert Kiyosaki abre nosso ranking. Começamos com este livro porque ele nos ensina a desafiar o status quo. O primeiro passo para se tornar um bom investidor é construir a mentalidade de um investidor de sucesso, o “pai rico”, como é mostrado pelo autor.
Com a mentalidade de investidor, sua relação com dinheiro mudará completamente, assim como sua noção a respeito de consumo, investimento, finanças e gastos supérfluos.
Caso opte por não comprar o livro, você também pode conferir no vídeo abaixo as 5 melhores lições do livro “PAI Rico PAI pobre”, segundo o canal do Rafael Seabra:
Após construir sua mentalidade de investidor, o segundo passo é substituir maus hábitos por hábitos saudáveis. Tanto em sua vida financeira, quanto escolhas pessoais e profissionais.
Com hábitos mais saudáveis, sua mente ficará muito mais clara e limpa para tomar decisões melhores. No mercado financeiro isso é fundamental. Inteligência emocional e evitar escolhas erradas em momentos de desespero lhe tornarão um investidor melhor.
Assista abaixo o trailer feito por Charles Duhigg, autor do material. Ele explica sobre seu livro e a importância de manter hábitos saudáveis:
Com uma mentalidade de investidor e hábitos saudáveis, é hora de entrar “de verdade” no mercado de investimentos. Nesse caso a recomendação é o livro de Benjamin Graham. Ele é mundialmente conhecido por ter sido o principal mentor e professor de Warren Buffet, o investidor mais bem sucedido da atualidade.
A obra de Graham é tida como um verdadeiro livro de cabeceira para quem deseja operar ações nas bolsas de valores. Ninguém melhor do que o próprio Warren Buffet para falar a respeito de Benjamin Graham e seu livro:
Se existe algo que está lhe impedindo hoje de ganhar mais dinheiro é o modo como você se relaciona com as pessoas e quão eficiente é sua habilidade interpessoal. No mercado financeiro isso não é diferente.
Para se tornar um investidor diferenciado e acima da média, saber fazer amigos e criar uma rede de contatos é fundamental. Já ouviu a frase “você é a média das 5 pessoas com quem mais convive”? Se você quer se tornar um investidor melhor, precisa estar rodeado dos melhores investidores, e para chegar lá esse livro será fundamental.
O Felipe Tazzo fez uma resenha muito boa neste vídeo:
Para fechar o ranking, escolhi a obra de Nassim Taleb. Não é pelo fato de estar em último lugar na lista que é o livro menos importante.
“A lógica do cisne negro” é outro livro de cabeceira para quem opera no mercado financeiro. Ele ensina como o investidor deve lidar com o risco de suas escolhas, e essa é uma lição essencial para qualquer investimento.
Uma vez que seus investimentos já estiverem consolidados, a administração de riscos será o diferencial para gerir seu portfólio e evitar grandes perdas no mercado. Veja o que Nassim Taleb fala a respeito dos “Cisnes Negros”:
O que é melhor que uma lista de livros? Duas listas de livros. 😉
E o Lucas Bassotto listou mais 5 que falam exclusivamente sobre bitcoin. Leitura recomendada e extremamente relevante para quem deseja se aprofundar na área:
Recentemente, diversas empresas criaram seus próprios tokens que representam dólares, são as chamadas stablecoins no jargão do mercado.
Ou seja, para cada 1 token é necessário 1 dólar na conta bancária do emissor. Nesse post vamos falar sobre algumas dessas moedas, suas vantagens, desvantagens e qual a melhor stablecoin para você.
Leia o texto abaixo para entender mais sobre o conceito de stablecoins:
As vantagens de utilizar um token no lugar de dólares são muitas, a primeira delas é a velocidade de transmissão dos ativos.
Em poucos segundos você pode mandar um token no Brasil para o Japão. Além do tempo de transmissão, as taxas de transação também são absurdamente ridículas. Enquanto eu escrevo, o custo de enviar um token no blockchain da Ethereum é de 0,05 centavos de dólar.
Um ponto pouco citado, mas de real importância, é a segurança dos tokens. É muito mais seguro utilizar um token criptografado do que uma nota de dólar ou até mesmo cartão de crédito/débito.
Quem são os grandes competidores do mercado?
Há 4 grandes tokens pareados com o dólar, são eles o Tether USD, TrueUSD, GUSD e PAX. Cada um desses tokens têm sua peculiaridade, iremos explorar cada um deles de forma resumida.
Por respeito, começaremos pelos mais velhos.
Tether USD
O TetherUSD é o token mais antigo nessa categoria. Atualmente é o 8° mais negociado no mercado de criptomoedas.
Sua importância é tanta que muitos especialistas dizem que ele foi fundamental para a última grande alta no preço do bitcoin.
O TetherUSD funciona utilizando a tecnologia OmniLayer, que utiliza o blockchain do Bitcoin e do Litecoin para dar maior transparência as transações de Tether.
Apesar de ser o mais antigo dessa lista, o Tether tem vários problemas. O maior deles é a falta de auditoria, sem ela não é possível saber se a relação de 1:1 entre tokens e dólares é real.
Nos últimos meses a Tether Inc, teve problemas com transferências internacionais. O que abriu espaço para grandes especulações.
TrueUSD
É o mais novo competidor do pedaço, ele tem algumas diferenças para o Tether. A maior delas é o fato de ser auditado por empresas de renome no mercado financeiro mundial.
Outra grande vantagem é que, diferente do Tether, a empresa por trás do True USD não cria ou destrói dólares, quem faz isso são os bancos e instituições associadas.
Para sacar o valor em dólares é preciso ter pelo menos 10 mil TUSD, passar por um processo de KYC/AML e aguardar a transação ser realizada.
GUSD
O Gemini Dólar (GUSD), é a moeda criada pelos irmãos Winklevoss (co-criadores do Facebook) e donos de uma grande exchange norte-americana.
O GUSD também é auditado por autoridades externas. Todos os dólares ficam em um banco, legalmente registrado e localizado em Nova York ( State Stree Bank and Trus Company). Ele foi criado utilizando diversos contratos inteligentes na rede Ethereum, possibilitando a ação da empresa em caso de ordens judiciais.
É possível comprá-lo em várias corretoras, entretanto para sacar diretamente para dólar é preciso fazer usando a Gemini Exchange.
PAX
Paxos Standard é atualmente o terceiro em quantidade de dólares criados, com 131 milhões segundo o CoinMarketcap.
Assim como GUSD e o TUSD, a Paxos Trust Company é uma companhia legalmente registrada em Nova York. Todos os dólares depositados ficam em um banco sob a jurisdição norte-americana.
O modo de funcionamento do Paxos é bem mais simples do que o utilizado pelo GUSD, contendo apenas um contrato inteligente e um sistema de saque simples.
Aliás, para sacar PAX você precisa se cadastrar na itBit ou na página oficial do token. Para conseguir sacar, é preciso também passsar por um processo de KYC/AML que pode demorar até 5 dias.
Tabela comparativa
Para resumir todo esse conteúdo fizemos uma pequena tabela comparando as stablecoins:
Apesar do dólar não ser um token, coloquei na comparação para mostrar algumas vantagens do uso de stablecoins. No texto abaixo eu falo um pouco mais sobre os problemas do dólar, como os grandes incentivos para falsificá-lo:
O token mais transparente da lista é o TrueUsd, além da custódia ser feita por terceiros, a própria emissão e destruição do token também pode ser feita por outras instituições de confiança. O Tether ainda é imbatível ao falamos sobre taxas transacionais, mas apenas quando feita dentro da própria carteira do Tether.
Quando for fazer trades com alguma dessas stablecoins, pense na transparência, segurança e respaldo jurídico.
A Foxbit negocia TrueUSD na plataforma desde o dia 12 de dezembro de 2018 de maneira exclusiva no Brasil. Comece com apenas 100 reais e venha comprar e vender conosco! Comece agora!
