Bem-vindos a mais uma edição eletrizante do “O HODLER”, sua casa quando o assunto é crypto.
À medida que nos aproximamos do Halving do Bitcoin, cerca de 150 dias para o próximo, torna-se essencial revisitar os fundamentos deste evento e interpretar suas implicações históricas e atuais no mercado.
Este relatório vai te ajudar com uma análise abrangente e eu vou te explicar como eu tomo as melhores decisões para esse momento do mercado.
Vamos para mais um HOOOODLEEEER! 🌐💼🚀
🤔 Vamos começar do começo: O que é halving?
O Halving do Bitcoin é um mecanismo de deflação embutido no protocolo do Bitcoin, que reduz pela metade a recompensa por bloco que os mineradores recebem.
Este evento ocorre a cada 210.000 blocos minerados, ou aproximadamente a cada quatro anos, e tem o efeito de reduzir a oferta de novos bitcoins que entram em circulação.
Como o bitcoin é a principal crypto do mercado, esse evento impacta TUDO.
A redução da oferta, combinada com o aumento do interesse e da adoção, cria um ambiente propício para a valorização do preço.
Já passamos por alguns halving, vamos revisitar eles:
Era Pré-Halving (2009 a 2012): A recompensa inicial por bloco era de 50 BTC. Neste período, o preço do Bitcoin viu um aumento significativo, superando os $10 e se recuperando rapidamente após quedas, devido à antecipação do primeiro Halving.
1º Era do Halving (2012 a 2016): Após o primeiro Halving, a recompensa por bloco caiu para 25 BTC. O preço aumentou dramaticamente, atingindo mais de $1.000 antes de cair após o incidente da Mt. Gox. No entanto, o preço manteve-se acima do pico da era anterior, mantendo uma perspectiva otimista de longo prazo.
2ª Era do Halving (2016 a 2020): A recompensa por bloco foi reduzida para 12.5 BTC. Mesmo assim, havia a expectativa de que o preço subiria após o Halving devido à diminuição da oferta.
3ª Era do Halving (2020 a 2024): O terceiro Halving ocorreu em 11 de maio de 2020, com a recompensa por bloco caindo para 6.25 BTC. Este evento foi precedido por uma tendência de alta no preço do Bitcoin, refletindo a crescente adoção e o interesse institucional na criptomoeda.
Já passamos por 500x, 100x e 20x em um curto período e estamos indo para o próximo ciclo e como eu acredito, o mais importante halving do bitcoin.
Acredito que vamos buscar algo, potencialmente alcançando 5x o valor atual do mercado. Então talvez seja hora de aproveitar algumas oportunidades.
Em busca do timing no gráfico do BTC
Olhando historicamente, podemos ver uma grande valorização do ativo e uma grande promessa para o próximo ciclo. Mas fica a pergunta, quando comprar? Perdi a oportunidade? Invisto tudo de uma vez? Faço DCA? Vamos ao meu passo a passo.
Eu sempre analiso o macrociclo usando o MVRV-ZScore. Já entendemos que esse ciclo já começou e o fundo foi encontrado como falamos em edições anteriores do Hodler.
Você nunca sabe quando ou quanto o mercado vai subir ou cair. A partir disso começam as compras no sobrevenda, para aproveitar os melhores timings do mercado.
Por isso, eu faço o DCA (compra todo mês) e uma estratégia de aportes maiores quando o gráfico nos avisar, que eu chamo de O TIMING. DCA eu nem preciso explicar, já O TIMING eu preciso. A primeira coisa é identificar a tendência. Vamos olhar o gráfico em tempos maiores para entender como o mercado está agindo.
Com a leitura em um gráfico semanal, conseguimos ver uma clara tendência de alta (linha branca) que vem do começo do ano e uma linha de resistência (laranja) que foi criada lá atrás e foi retestada nas últimas semanas, até o rompimento dela. Após identificar a tendência, vamos para tempos menores para aplicar o modelo de sobrevenda.
A estratégia utiliza médias móveis e RSI (Relative Strength Index ou Índice de Força Relativa).
Vamos utilizar duas médias móveis de diferentes períodos (como a MM de 50 dias e a MM de 200 dias) e o RSI para medir o dinamismo das variações de preços. Valores abaixo de 30 geralmente indicam sobrevenda. Se o RSI cair abaixo deste nível, pode ser um sinal de que o Bitcoin está sobrevendido e potencialmente pronto para uma reversão positiva.
As bolas laranja no gráfico mostram os melhores momentos de entrada utilizando essa estratégia. Foram 3 grandes aportes nestes momentos.
Dessa forma você aproveita os melhores momentos do mercado fazendo DCA e faz grandes aportes sem medo na principal crypto do mercado sem grandes preocupações.
Mas o bitcoin é apenas uma, temos milhares de oportunidades. Vamos agora aprender a olhar e encontrar.
Identificando quem está mais forte
É aquela velha história, se o bitcoin sobe 5x, as altcoin vão subir 10x, 20x ou 100x, estou certo? Calma, não é bem assim.
Temos algumas boas oportunidades e saber identificar elas é essencial.
Mas tem uma coisa que vou te mostrar agora, que é essencial para você entender essa dinâmica de maneira bem simples, o par BTC.
Quando você analisa uma moeda frente ao bitcoin, em vez de dólar ou alguma stablecoin, você está validando o mercado da maneira mais simples possível e vendo como o dinheiro está saindo do BTC e indo para alguma altcoin.
Vamos pegar a SOL como exemplo. Abaixo temos o gráfico no par BTC e podemos ver que ela estava em uma tendência clara de baixa desde 2021.
Em Outubro ela rompeu essa grande tendência de baixa, retestou ( no círculo laranja) e seguiu para criar uma nova tendência.
Se você usa a estratégia para analisar altcoin, você estaria identificando uma quebra de tendência e que nos próximos dias o dinheiro que está no Bitcoin e iria para a Solana.
Agora quando olhamos o mesmo ativo no par SOL/USDT, vemos a oportunidade acontecendo e explodindo seu preço.
De maneira muito simples um gráfico apontou uma oportunidade onde o BTC subiu 30% enquanto a SOL subiu 150%.
Usando a estratégia do TIMING, podemos ver que acabamos de passar por uma oportunidade de compra como aponta o RSI e a média móvel.
Agora ela está em sobrecompra, um péssimo momento de entrar e os dois pares estão avisando isso.
É assim que eu aproveito e escolho Altcoins – lógico, com uma análise fundamentalista base antes – para aproveitar os ciclos.
Conclusão
Em resumo, o próximo Halving do Bitcoin apresenta uma janela de oportunidade única com potencial tanto para ganhos de curto quanto de longo prazo.
Aproveite esse momento de mercado com muita sabedoria e se precisar de qualquer coisa só dar um alô nas minhas redes sociais.
Fique atento às próximas edições de “O HODLER” para acompanhar as novidades do mercado e se manter informado sobre as tendências e oportunidades no mundo das criptomoedas.
Se quiser me acompanhar, estou no Twitter e Instagram sempre analisando mercado e tendo alguns insights.
Tradicionalmente, dezembro de 2023 marca um período em que os investidores de Bitcoin (BTC) direcionam sua atenção para o futuro, avaliando as perspectivas para o ano seguinte, especialmente em vista do Halving programado para o próximo ano. A recente alta de preços que guiou a criptomoeda para os US$ 42 mil alimentam ainda mais essa perspectiva. Para encontrar os possíveis caminhos do BTC, o “Variação de Mercado” desta semana vai se apoiar em uma série de dados on-cain e, assim, promover a melhor visualização para as estratégias de 2024.
Muito mais que números
A exploração do mercado de criptomoedas vai além do simples gráfico de preços. Ao considerar os dados da rede, extraídos da blockchain, é possível visualizar a movimentação do Bitcoin e compreender o verdadeiro comportamento dos participantes do mercado.
Os investidores de longo prazo, por exemplo, têm utilizado o indicador de Previsão de Preço (Price Forecast Tools) como uma ferramenta essencial para identificar possíveis níveis de alta ou baixa no preço do Bitcoin. Ao analisar o gráfico do Bitcoin com o Price Forecast Tools, observamos que historicamente, em ciclos anteriores, as linhas representativas dos níveis de previsão de preços altos e baixos foram altamente precisas.
Para identificar as regiões de preços mais baixos, é importante observar as linhas laranja e verde no gráfico. A linha laranja representa o preço equilibrado, calculado pela subtração do preço transferido do preço realizado. Já a linha verde rastreia a soma cumulativa da eliminação do valor-tempo à medida que as moedas mudam de mãos, representada pela sigla em inglês CVDD (Cumulative Value Coin Days Destroyed).
Ao examinar a imagem a seguir, observa-se que em novembro de 2011, o preço atingiu as linhas de preço equilibrado e CVDD, resultando na criação do menor preço estrutural da época. Posteriormente, entre janeiro e setembro de 2015, novamente a região onde as linhas de preço equilibrado e CVDD estavam posicionadas marcou uma região de preços mínimos, oferecendo oportunidades de compra para investidores de longo prazo.
Em março de 2020, durante a queda do mercado devido ao impacto da pandemia, o preço do Bitcoin mais uma vez alcançou a região onde as linhas laranja e verde estavam situadas. A última oportunidade em que o preço buscou os níveis de preço equilibrado e CVDD foi em novembro de 2022, atingindo a mínima em 15,4 mil dólares. Desde então, o preço do Bitcoin valorizou-se mais de 140%, seguindo um movimento ascendente em busca da linha púrpura, que representa o ‘Delta Top’ do indicador Price Forecast Tools.
Esta linha pode ser considerada como uma região potencial para o preço do Bitcoin atingir. Durante a redação deste relatório, a linha ‘Delta Top’ estava sugerindo níveis de preços em 84 mil dólares para o Bitcoin.
Ao analisar o histórico da linha ‘Delta Top’, verifica-se sua precisão em identificar máximas importantes na evolução do preço do Bitcoin. Outras linhas do indicador Price Forecast Tools, em vermelho e azul, representam os níveis ‘Terminal Price’ e ‘Top Cap’, respectivamente, funcionando também como áreas potenciais onde o preço do Bitcoin pode alcançar. Atualmente, a linha ‘Terminal Price’ sugere um valor de 108 mil dólares, enquanto a linha ‘Top Cap’ está posicionada em 300 mil dólares.
Com base nas informações fornecidas pelo indicador Price Forecast Tools, os investidores de longo prazo estarão atentos ao comportamento do preço do Bitcoin após o Halving de 2024, especialmente nas regiões indicadas pelas linhas ‘Terminal Price’ e ‘Top Cap’.
Analisando os ciclos anteriores, observamos que em julho de 2011, dezembro de 2013 e janeiro de 2018, as linhas ‘Terminal Price’ e ‘Top Cap’ foram precisas na identificação de máximas históricas. Em novembro de 2021, o preço do Bitcoin atingiu a máxima histórica de 69 mil dólares, confirmando a precisão das informações ao encontrar a linha ‘Terminal Price’.
Considerando o exposto até o momento, os investidores de longo prazo reconhecem o atual potencial de crescimento no movimento do preço do Bitcoin. Se os ciclos anteriores se repetirem, é possível que o Bitcoin atinja inicialmente a região de 84 mil dólares, onde se encontra a linha ‘Delta Top’.
Modelo consolidado
Outro indicador amplamente utilizado por investidores de longo prazo para prever possíveis níveis de preços do Bitcoin é o Stock-to-Flow. Esse modelo analisa o nível de preço estimado com base na relação entre a quantidade de Bitcoins disponíveis no mercado e a quantidade minerada a cada ano.
À medida que o tempo passa, a quantidade de Bitcoins minerados diminui, aumentando a relação entre o estoque existente e o novo fluxo, consequentemente reduzindo a oferta no mercado. Com base nessas informações, o modelo prevê um aumento futuro no preço do Bitcoin.
Essencialmente, o Stock-to-Flow compara o Bitcoin a commodities como ouro, prata, entre outras. Devido à sua natureza escassa, a criptomoedas é considerada um ativo que retém valor ao longo do tempo, e o Stock-to-Flow o avalia como uma reserva de valor.
Analisando a imagem a seguir, as marcações das linhas verticais representam os Halvings do Bitcoin. É perceptível que a linha do indicador apresenta um movimento de alta após cada evento que reduz a produção de novas moedas em 50%.
No momento, a linha colorida no gráfico que representa o preço do Bitcoin está situada abaixo da linha do Stock-to-Flow, seguindo um padrão semelhante aos ciclos anteriores. Segundo o Stock-to-Flow, o preço do Bitcoin poderá ultrapassar a marca dos US$ 50 mil neste período que antecede o Halving, programado para abril de 2024.
Vale ressaltar que a fonte principal de dados para o Stock-to-Flow do Bitcoin é o cronograma de fornecimento incorporado ao código fonte da moeda. Essa estrutura nos permite identificar o futuro cronograma de fornecimento.
As informações fornecidas por essa ferramenta destacam para os investidores de longo prazo o potencial crescimento futuro oferecido pelo Bitcoin. Enquanto isso, as flutuações diárias de preço que observamos no mercado oferecem oportunidades para especuladores de curto prazo realizarem suas negociações em um ativo que se mostrou sólido, seguro e com alto potencial de valorização.
Valor de mercado
Continuando nossa análise, vamos explorar outro indicador derivado dos dados de rede do Bitcoin: o MVRV (Market Value to Realized Value), que avalia o valor de mercado em relação ao valor realizado.
Esta semana, a linha desse indicador atingiu os níveis de 1.86 e mantém-se dentro de um canal ascendente, enfrentando a resistência da linha de 50% do canal. É relevante destacar que o MVRV ultrapassou os níveis em torno de 1.64, que representavam a mínima de agosto de 2020 e julho de 2021, inclusive superando a máxima de abril deste ano.
O objetivo para o movimento do valor de mercado em relação ao valor realizado está situado em 2.16, que historicamente tem sido uma região na qual os investidores direcionam sua atenção, atuando ao longo do tempo como suporte e resistência para o MVRV. Se a região de 2.16 for rompida para cima, a próxima possível resistência encontra-se na máxima de outubro de 2021, em 2.74.
Comportamento de mercado
Após examinar os dados on-chain e considerar as projeções de crescimento futuro do Bitcoin por meio do comportamento dos investidores, direcionamos nossa atenção para a análise do movimento de preços por meio do gráfico de velas.
No gráfico mensal, observamos que o mês de novembro encerrou próximo da sua máxima, sugerindo a possível continuação da tendência de alta. À medida que dezembro teve início, os investidores atuantes na compra não permitiram, até o momento, qualquer correção, impulsionando o preço do Bitcoin para US$ 42 mil.
Na última edição do “Variação de Mercado”, mencionamos que a linha de equilíbrio de 9 períodos (Tenkan Sen), a partir de 1º de dezembro, continuaria seu movimento ascendente, e sugerimos a possibilidade de um cruzamento das linhas Senkou Span A e Senkou Span 26 períodos no futuro.
As informações fornecidas pelo Trade System Ichimoku foram precisas e confirmaram-se. O cruzamento das linhas Senkou Span A e B no futuro sinaliza que o movimento de preço do Bitcoin pode estar prestes a confirmar uma reversão da queda iniciada em novembro de 2021. É importante considerar outros fatores contextuais dentro do Ichimoku, mas a torção futura da ‘Nuvem’ é interpretada como um ‘forte domínio de compradores’.
Entre os elementos que podem interromper a sequência de alta está o fato de o preço estar atualmente dentro da ‘Nuvem’, tendo como resistência principal, no gráfico mensal, o topo dessa ‘Nuvem’, onde se encontram a Senkou Span A e a linha base do Ichimoku, representada pela Kijun Sen, um ponto de equilíbrio de 26 períodos. Nesse cenário apresentado pela movimentação do preço do Bitcoin, a linha base atuou como um ponto atrativo para o preço, levando-o até a região de US$ 42 mil.
Outro fator a ser considerado é a presença da Chikou, que compara o preço atual com as negociações dos últimos 26 períodos. Esta linha está abaixo das velas de novembro e dezembro de 2021.
Os níveis de preço negociados em novembro e dezembro de 2021 podem atuar como resistência para o movimento atual, já que esses dois meses marcaram o início de uma grande queda nos últimos dois anos. Observamos que a mínima de dezembro de 2021 coincide com a linha base do Ichimoku, situada em US$ 42 mil. Este nível de preço também é relevante por representar uma região de 50% de retração de Fibonacci.
A amplitude da vela de novembro foi consideravelmente menor do que a de outubro, sugerindo que os investidores podem estar mais cautelosos com a proximidade de níveis importantes de resistência às vésperas do final do ano.
Estamos no quarto mês consecutivo de variação positiva no preço do Bitcoin e, apesar dos dados on-chain sinalizarem um potencial de valorização no longo prazo, é natural esperar alguma forma de correção para realização de lucros.
De frente para a parede
No gráfico de preços com intervalo semanal, é evidente que o preço alcançou o topo do canal ascendente, o qual também coincide com os níveis de 50% de retração de Fibonacci. Nessa área, encontramos um ‘Order Block’ criado por vendedores em abril de 2022. Diante disso, é natural que os compradores enfrentem alguma dificuldade para superar a máxima do ‘Order Block’, estabelecida em uma região de preço de US$ 48 mil.
As linhas de equilíbrio de 9 e 26 semanas do Ichimoku estão oferecendo um possível suporte na região de 50% do canal ascendente, em US$ 35 mil. Além disso, a ‘Nuvem’ futura, representada pelas linhas Senkou Span A e Senkou Span B, apontam para cima, sugerindo que os compradores mantêm o controle da estrutura do gráfico semanal.
O cruzamento das linhas Tenkan e Kijun do Ichimoku pode ser analisado para a formação das ondas nesse movimento ascendente no gráfico semanal. Na imagem a seguir, traçamos o possível movimento dessas ondas, com uma projeção sugerida para US$ 51 mil.
Essa informação coincide com os estudos do Stock-to-Flow mencionados anteriormente, sugerindo a possibilidade de o preço do Bitcoin alcançar níveis acima de 50 mil dólares antes do Halving.
No entanto, considerando o contexto em que há um grande ‘Order Block’ a ser superado, é possível que ocorram movimentos corretivos durante a formação dessas ondas. No entanto, o gráfico semanal indica claramente que estamos em uma tendência de alta.
Conclusão
Considerando todas as informações analisadas nos diferentes indicadores e gráficos do Bitcoin, é possível chegar a algumas conclusões significativas.
Primeiramente, os dados provenientes dos indicadores on-chain forneceram insights sobre o comportamento dos investidores de curto e longo prazo. A análise do Price Forecast Tools revelou padrões históricos precisos, indicando possíveis níveis de preços futuros. Da mesma forma, o Stock-to-Flow ofereceu perspectivas interessantes sobre o crescimento potencial do Bitcoin, considerando sua escassez e sua semelhança com commodities como ouro e prata.
Além disso, ao explorar o indicador MVRV, observamos a superação de níveis importantes e a possível confirmação de movimentos de reversão, demonstrando o interesse dos investidores no ativo.
A análise técnica dos gráficos de velas, especialmente nos intervalos mensal e semanal, indicou possíveis áreas de resistência e suporte, assim como a identificação de tendências de alta em andamento. A interseção das linhas e a formação de padrões no Ichimoku sugeriram movimentos ascendentes consistentes.
No entanto, é importante ressaltar que, apesar das indicações positivas e do potencial de valorização observado, o mercado é dinâmico e está sujeito a correções e movimentos imprevistos. A presença de grandes ‘Order Blocks’ e níveis significativos de resistência pode resultar em correções temporárias no preço do Bitcoin.
Dessa forma, embora os dados analisados sugiram uma tendência de alta e possíveis cenários otimistas para o Bitcoin, é crucial manter uma perspectiva equilibrada. A volatilidade do mercado e os fatores externos podem influenciar as oscilações de preço, exigindo cautela e análise contínua para os investidores.
Em suma, embora haja evidências encorajadoras de um potencial crescimento futuro do Bitcoin, a análise deve ser combinada com uma abordagem prudente e uma compreensão clara do mercado.
Agradecimento
Agradeço sinceramente a todos os leitores que dedicaram seu tempo para examinar este relatório sobre a movimentação de preços do Bitcoin. Espero que as análises e informações apresentadas tenham sido úteis sobre as tendências atuais e possíveis cenários futuros desta criptomoeda. Agradecer pela atenção dispensada é essencial, e espero que este relatório tenha contribuído para uma compreensão mais ampla do mercado de criptomoedas.
Caso queira conhecer um pouco mais sobre o meu trabalho, você também pode me encontrar em meu canal no YouTube e em meu perfil no Instagram.
O desempenho do mercado de criptomoedas é algo surpreendente. Enquanto há um certo sinal de que os compradores estão perdendo força, o preço do Bitcoin (BTC) volta a subir, colocando o ativo em um nível de sobrecompra não visto há anos. Em contrapartida, a maturidade da criptomoeda tem tornado os gatilhos de volatilidade cada vez menos frequentes, mantendo a movimentação de preços focada no próprio setor cripto. Com o preço chegando a bater os US$ 42 mil do que uma queda aos US$ 34 mil, como fica o cenário do BTC para os próximos dias?
O fim está cada vez mais próximo
Se em 2022 e até certa parte deste ano, o mercado ficava de cabelo em pé quando ouvia falar em inflação e aumento de juros nos Estados Unidos, a reta final de 2023 parece um belo passeio no parque. Agora, não só os investidores estão bem tranquilos em relação a esses temas, como ainda esperam que o Federal Reserve comece a cortar os juros já nos próximos meses.
Essa perspectiva, de fato, não é nenhuma loucura, apesar dos solavancos econômicos globais. O núcleo do índice de preços de gastos com consumo (PCE) subiu 0,2%, na base mensal, e 3,5%, na anual. Mesmo que esteja positivo, o indicador veio em linha com o esperado pelos analistas, mostrando que a inflação está, sim, arrefecendo.
Com isso, os olhos se voltam para o desempenho econômico do país e os possíveis receios de uma estagflação. Porém, os dados do Produto Interno Bruto (PIB) do terceiro trimestre deram uma trégua aos investidores. O PIB avançou inesperadamente 5,2%, acima do estimado pelo mercado. Com isso, a economia parece resiliente, mesmo diante da pressão monetária exercida pelo FED.
O otimismo de médio prazo segue até o último discurso de Jerome Powell, presidente do Banco Central norte-americano, na última sexta-feira. A autoridade monetária disse que os empregos, embora aquecidos, estão caminhando para um equilíbrio, o que pode desafogar a inflação. Ao mesmo tempo, ele demonstrou novamente suas preocupações com a economia do país em meio a um cenário ainda mais restritivo monetariamente.
Com todos esses dados, o mercado não só aposta que o Federal Reserve vai manter sua postura cautelosa de não avançar os juros, como ainda já começa a especular sobre quando a taxa vai ser cortada. Isso, claro, é um prato cheio para investidores de risco, como do mercado de criptomoedas, que observam uma queda nos rendimentos dos títulos do tesouro norte-americano, desvalorização do dólar e, consequentemente, uma alta nos papéis menos conservadores. Não à toa, o Bitcoin disparou para os US$ 42 mil na abertura desta senana.
Otimismo do outro lado do oceano
Se tem uma coisa que a economia da Zona do Euro não está é estável. Mas até aí, nada está muito concreto mesmo. Porém, os recentes dados macroeconômicos do bloco mostraram que a situação está, pelo menos por enquanto, dando sinais interessantes ao mercado.
A começar pela inflação que desacelerou para 2,4% em novembro, uma queda bem importante se comparado com os 2,9% do mês anterior. O melhor dessa retração é que ela aconteceu por conta de uma baixa nos preços de energia, a maior de cabeça da região no último ano. Isso, claro, repercutiu em um avanço do setor de Varejo e Serviços, que contrariaram a expectativa de declínio dos analistas, colocando ainda mais força para a economia europeia.
Com o motor econômico ligado novamente, os investidores podem sair um pouco da toca e buscar por produtos de maior risco. O mercado de criptomoedas tem recebido grande especulação por lá, principalmente com uma série de fundos sendo lançados e parcerias entre empresas do setor. Assim, o apetite em torno do Bitcoin tende a aumentar, alavancando o mercado de criptomoedas por lá.
Desenvolvendo mercados
Após dados oficiais apontando retração da economia chinesa, uma revisão da Caixin/S&P Global mostrou um cenário bem diferente. O Índice Gerente de Compras (PMI) da Indústria avançou de 49,5, em outubro, para 50,7, em novembro. Esta é considerada a expansão mais rápida em três meses e superou a expectativa dos analistas.
Com uma economia e inflação mais controladas, os chineses seguem divididos entre o mercado de risco e conservador. Os impactos mais agressivos podem vir dos incentivos do Banco Central da China ao setor imobiliário. O governo segue implementando facilidades para reduzir o preço do minério de ferro e, assim, manter o país estável em suas contas.
No caso das criptomoedas, a região segue como uma das maiores dominadoras, mantendo investimentos constantes e desenvolvimentos tecnológicos envolvendo o yuan digital e até parcerias com bancos tradicionais. Esse conjunto pode catalisar uma forte pressão de compras no curto e médio prazos.
Bitcoin vai disputar a resistência?
O Bitcoin iniciou dezembro mostrando que a força dos compradores não foi embora. Ao contrário, a criptomoeda de referência avançou para os US$ 42 mil, abrindo o mês no positivo e sugerindo a construção de uma possível quarta alta mensal consecutiva. A última vez em que esse comportamento aconteceu foi em abril deste ano. Antes disso, apenas outubro de 2020 registrou um avanço de preços deste tipo. Com isso, as perspectivas dos últimos Satoshi Calls de que, mesmo sobrecomprado, a moeda digital estava muito mais próxima de um teste dos US$ 42 mil do que uma correção aos US$ 34 mil e US$ 31 mil se confirmou.
Esta foi a última vez
Uma previsão de preços chamou a atenção dos investidores recentemente. Plan B, criador do famoso modelo Stock-to-Flow declarou que o Bitcoin nunca mais ficará abaixo dos US$ 35 mil. Sua fala se baseia justamente nos aumentos recentes de hashrate da criptomoeda e na arbitragem entre mineradores e o próprio mercado.
Neste caso, é muito difícil dizer que Plan B está correto, apesar de ter suas opiniões muito respeitadas no setor. O impedimento de uma queda abaixo dos US$ 35 mil basicamente negaria as principais análises técnicas dos traders atualmente. Em contrapartida, o comportamento dos mineradores, sim, chama a atenção neste momento pré-halving, que está previsto para acontecer em abril de 2024. Assim, vai ser interessante observar se o mercado ou Plan B vai estar certo no fim do jogo.
Cair ou subir? O importante é comprar!
Quem tá pouco se importando com as previsões de preços – sejam elas otimistas ou pessimistas – é a GrayScale. Após se reunir com a Comissão de Valores Mobiliários dos Estados Unidos (SEC) para tentar converter seu Bitcoin Trust em um ETF à vista, a empresa de tecnologia anunciou a compra de mais US$ 600 milhões em BTC.
Tchau, dólar
Com o aperto monetário norte-americano caminhando para seu fim, o mercado não só enxerga uma queda nos rendimentos dos títulos do tesouro norte-americano, como também uma desvalorização do dólar. Isso levou os investidores a correrem para outros ativos. Interessante de tudo é que não foi para as ações, mas, sim, ouro e Bitcoin.
O metal atingiu uma nova máxima histórica nesta segunda-feira, enquanto a criptomoeda de referência avançou para os US$ 42 mil. A perspectiva de que os Estados Unidos vão ter sua força reduzida no curto prazo ajudou na valorização desses dois ativos de “segurança”.
Cada vez menos especulativo
Os dados on-chain, curiosamente, mostram que o nível especulativo está cada vez menor, o que acompanha essas subidas de preços constantes, mas não tão intensas. No levantamento, o número de detentores de curto prazo de Bitcoin atingiu uma baixa de 10 anos. Isso sugere que mais investidores estão segurando o Bitcoin a longo prazo, o que pode ser um sinal de que ninguém está muito no clima de vender.
Superando expectativas
O mercado de criptomoedas muitas vezes nos pega de surpresa, e o gráfico do Bitcoin oscila diariamente. Desta forma, uma análise técnica abrangente pode reduzir alguns ruídos importantes de uma tentativa de prever os próximos movimentos dos investidores.
Por isso, vamos ficar mais de pertinho e olhar para o gráfico diário. É nítido que a criptomoeda de referência rompeu a linha de resistência (linha preta superior), mostrando a força dos bulls na abertura de dezembro. Mais do que isso, o movimento do ativo avançou para além do canal de alta, deixando o mercado animado, mas cauteloso com a necessidade de uma correção de preços.
Fonte: GoCharting, em 04/12/2023, às 9h39min.
Já o volume de negociação também se movimentou de forma interessante, rompendo, pelo menos brevemente, a tendência de baixa anterior. A cautela, porém, é imprescindível. A banda de Bollinger simplesmente foi ignorada e precisa se reajustar, seja ela mesma alcançando o preço do BTC ou uma correção do próprio mercado. Assim, um reteste dos US$ 38,5 mil ou até os US$ 37,8 mil não estão fora de jogo.
Os indicadores adjacentes até sinalizam que talvez exista espaço para mais algumas altas. Mas sempre é bom lembrar que, sozinhos, esses aparatos técnicos pouco têm a contribuir para uma boa análise. Dito isso, o MACD cruzou há pouco suas linhas para cima, sugerindo a força otimista do mercado prevalecendo. Porém, o Índice de Força Relativa (RSI) vai para 75 pontos, o que é um pézinho dentro da sobrecompra já. Então, nem tanto ao céu, nem tanto à terra neste momento, ok!?
Riscos maiores
Quando vamos para o gráfico semanal, meio que tudo pode acontecer. Em um fractal, as últimas semanas também criaram um canal de alta interessante, com o Bitcoin, agora, muito perto de romper a mediana dessa faixa. Caso essa resistência seja rompida, o topo do canal, em US$ 43 mil devem ser o próximo passo.
Fonte: GoCharting, em 04/12/2023, às 9h33min.
Entretanto, muita cautela por aqui. Um reteste dos US$ 39 mil ou principalmente dos US$ 36 mil não está tão distante assim. Afinal, não os níveis marcam não só a base desse canal de alta, como também é o decote mais baixo do último grande ombro-cabeça-ombro, respectivamente. Ao mesmo tempo, o RSI vai para 81 pontos, com o mercado com os dois pés dentro da sobrecompra. A última vez em que isso aconteceu foi em fevereiro de 2021, cerca de nove meses antes do início do bear market. Então, é o famoso esperar para ver.
Conclusão
O mercado de criptomoedas está cada vez mais maduro, e as oscilações de preços ficam mais previsíveis tecnicamente falando. O comportamento dos investidores de Bitcoin está praticamente definido: pouca especulação e muita acumulação. Mas sabemos que tudo isso pode mudar a qualquer momento. Porém, considerando as últimas reações da criptomoeda, é interessante observar qual vai ser o gatilho responsável por desencadear um grande movimento de baixa ou alta.
Enquanto isso, o mercado segue em níveis de sobrecompra bem nítidos, exigindo uma cautela ainda maior dos investidores no curto prazo. O que não parece, na realidade, ser a reação de outros traders. Com isso, é possível – embora difícil de se confirmar – que um FOMO (fear of missing out) esteja se criando no mercado pré-halving, mesmo com uma força reduzida em comparação com FOMOs anteriores.
Para finalizar, os US$ 42 mil colocaram o mercado de criptomoedas de vez no território de sobrecompra. Embora exista, sim, espaço para mais ganhos, a cautela diante de uma correção é fundamental.
O 13º salário é aquele dinheiro “extra” que todo mundo espera no final do ano. Este valor a mais na reta final de 2023 pode ser destinado para muitas frentes, sendo essencial usar este pagamento com prudência e responsabilidade. Afinal, o montante tem o potencial de não só criar festas de Natal e Ano-novo mais “refinadas”, mas também pode desafogar algumas pendências financeiras, iniciar uma reserva de emergência ou, então, ser investido em títulos de renda fixa e variável ou até criptomoedas.
Então, para você não perder a linha e achar que o 13º salário vai te transformar no rei do camarote, acompanhe a gente neste artigo e saiba como tirar o máximo proveito deste dinheiro extra.
O que é o 13º salário?
Frequentemente referido como gratificação natalina, o 13º salário é mais do que uma tradição de fim de ano no Brasil, ele é um direito trabalhista que desempenha um papel crucial na economia e, claro, no bolso dos trabalhadores.
Este pagamento foi instituído no Brasil pela Lei 4.090, de 13 de julho de 1962, regulamentado três anos depois até passar por alterações pela Constituição de 1988. Nessa época, a ideia da gratificação era proporcionar aos trabalhadores um respiro financeiro, especialmente para as despesas comemorativas de final de ano e também as tributações de início de ano.
Por isso, o benefício está disponível a todos os trabalhadores com carteira assinada, seguindo as normas da Consolidação das Leis do Trabalho (CLT).
Cálculo e pagamento do 13º salário
O cálculo do 13º salário é baseado no salário integral do trabalhador ou na média dos salários do ano, dependendo do caso. Para cada mês trabalhado, ou fração superior a 15 dias, o empregado tem direito a 1/12 (um doze avos) do salário integral. Assim, quem trabalha o ano inteiro recebe o valor completo, enquanto quem trabalhou parte do ano recebe proporcionalmente.
Já o pagamento deste bônus é dividido em duas parcelas. A primeira deve ser paga até o final de novembro, enquanto a segunda precisa ser quitada até o dia 20 de dezembro. A primeira parcela corresponde à metade do salário sem descontos, enquanto a segunda considera os descontos normais, como Imposto de Renda e contribuição ao INSS.
Entender como funciona este “benefício” é fundamental para que você trace um planejamento adequado sobre como aproveitar ao máximo seu 13º salário.
Como aproveitar o 13º salário?
Com o recebimento do 13º salário, você passa a contar com uma oportunidade muito legal para sua vida financeira, desde que, claro, você siga um planejamento bem pensado e coerente com a sua realidade.
Planejamento de Despesas de Início de Ano
A gente sabe bem que a ressaca do final de ano é forte, principalmente no nosso bolso. Não só os gastos são maiores em dezembro por conta das festividades, mas janeiro já começa com uma série de carnês de impostos, como IPTU e IPVA, matrículas escolares e muitos outros gastos importantes. Como a realidade econômica é extremamente diversa no país, o 13º salário pode entrar como uma boa carta na manga para te preparar para este momento.
Previsão de despesas: Faça um levantamento e liste todas as despesas que você espera já no início do ano. Isso inclui impostos, taxas escolares, seguros, registros profissionais e qualquer outro gasto importante..
Pague as contas: A partir desta lista, reserve uma parte do seu 13º salário para cobrir esses custos. Isso pode evitar a necessidade de recorrer a empréstimos ou uso do cartão de crédito sem necessidade.
Fundo de despesas: Caso sua realidade permita e seja possível, aproveite o momento para criar um fundo específico para essas despesas anuais. Assim, você pode adicionar uma parte do seu 13º a esse fundo todos os anos, ficando cada vez mais tranquilo.
Compras inteligentes
Com mais dinheiro na praça e a alta demanda por produtos específicos nesta época do ano, é natural que muitas coisas fiquem bem mais caras do que o normal. O 13º salário pode, sim, ser utilizado para preparar as comemorações deste período. Porém é importante reduzir a emoção que as luzes e músicas causam na gente para buscar compras inteligentes e econômicas.
Limite de gastos: Assim como o governo, é fundamental que você também crie seu teto de gastos. Assim, você seleciona o quanto pode e quer gastar com presentes e festas, evitando gastos por impulso.
Orçamento de preços: Com a internet, é muito fácil fazer pesquisa de preços. E os sites preparam promoções bastante interessantes em alguns itens específicos da época. Então, arregace as mangas e faça um bom orçamento para otimizar ao máximo suas compras.
Evite dívidas: Em dezembro, o que acaba é o ano, não o mundo. Por isso, lembre-se que janeiro bate à porta cheio de compromissos financeiros. Por isso, evite ao máximo se endividar, com a desculpa de que o 13º está aí disponível para ser usado.
Reserva de Emergência
A reserva de emergência é fundamental para cobrir imprevistos sem comprometer sua estabilidade financeira. Por isso, o 13º salário pode ser ou o gatilho para a criação desta reserva ou, então, a oportunidade para aumentá-la.
Para isso, é importante saber o quanto você precisa ter em uma reserva de emergência. O que a maioria dos economistas apontam é que ela deve cobrir de três a seis meses das suas despesas, criando um fôlego legal para seu
Investindo seu 13º salário
Caso você tenha conseguido passar ileso de dívidas e tenha uma reserva de emergência consolidada, o 13º pode criar uma oportunidade interessante para investimentos e potencializar este bônus.
Siga seu perfil: Não é porque é bônus que vamos fazer loucura, não é mesmo? Então, mesmo com um dinheiro que não necessariamente fará tanta falta assim para você, o gerenciamento de risco deve ser considerado e o perfil de investidor seguido.
Diversificação: Ao mesmo tempo, ele pode ser a oportunidade para você diversificar um pouco mais seu portfólio, expandindo parte das alocações em ativos mais ou menos arrojados.
Investindo o 13º salário em criptomoedas
Uma das opções disponíveis no mercado para quem quer diversificar o portfólio são as criptomoedas. Neste mercado, você encontra os mais diferentes ativos que melhor se enquadram no seu perfil.
Criptomoedas: Aqui, você pode se deparar com Bitcoin (BTC) e Ethereum (ETH), as duas criptomoedas mais valiosas e consolidadas do mercado atualmente e já há alguns anos. Geralmente são as moedas mais indicadas para quem quer começar a dar seus primeiros passos neste mercado.
Stablecoin: Tether (USDT) e USD Coin (USDC) são dois tokens lastreados no dólar norte-americano. Assim, seu valor sempre será de US$ 1 ou seguindo a cotação da moeda em reais. Esta é uma possibilidade interessante para quem busca exposição a este ativo ou até para pagamentos transfronteiriços.
Inovações: Se você gosta de tecnologia, apostar nas inovações do mundo cripto pode ser interessante. Cardano (ADA), Polygon (MATIC), Chainlink (LINK), Avalanche (AVAX) são quase umas fintechs descentralizadas, que oferecem soluções importantes para os mercados de criptomoedas e tradicional.
Tokenização: A Eletrobrás possui um token aqui na Foxbit, lastreado em créditos judiciais de empréstimos compulsórios da empresa. Já o Music Token é a oportunidade para, a partir das criptomoedas, participar da indústria fonográfica, recebendo royalties dos artistas.
Como vai aproveitar seu 13º salário?
Quem diria que dinheiro extra exigiria tanta atenção, não é mesmo? E é verdade. Afinal, para ser um respiro, é preciso ter cautela e muito planejamento para que o 13º salário não se torne ou piore um problema financeiro já existente.
E, claro, os investimentos sempre são uma solução, desde que realizados de forma cuidadosa e seguindo seu perfil de investidor e gerenciamento de risco. Com isso, você aproveita ao máximo sua gratificação e ainda pode rentabilizar em cima dos valores, mitigando muitos riscos.
Com a Foxbit Exchange, você tem acesso a uma variedade enorme de criptomoedas para você comprar e vender, seja com seu 13º ou no dia a dia! Vem negociar com a gente!
O Bitcoin (BTC) permanece em seus topos locais, muito próximo dos US$ 38 mil. O comportamento da criptomoeda de referência, porém, ligou o sinal de alerta dos investidores, que estão vendo uma falta de força dos bulls em avançar o preço do ativo, estimando uma possível correção de preços. Os indicadores técnicos apontam que, de fato, a moeda digital pode sofrer com flutuações baixistas no curto prazo. Entretanto, a perspectiva de médio prazo se mantém positiva, o que deve acompanhar um sentimento de otimismo até o próximo halving.
Operando no meio de campo
No decorrer dos últimos 28 dias, o Bitcoin apresentou uma valorização positiva de aproximadamente 8% em sua movimentação de preço, marcando o período de novembro com considerável atividade no mercado das criptomoedas.
Ao examinarmos o gráfico mensal do Bitcoin, notamos uma série de movimentos significativos dentro do contexto do sistema Ichimoku Kinko Hyo. O preço ultrapassou recentemente a linha Senkou Span B, posicionando-se em uma região intermediária entre dois níveis de equilíbrio, formando o que é conhecido como a “Nuvem” do sistema.
Indicadores importantes, como a Tenkan Sen (que representa o equilíbrio dos últimos 9 meses) e a linha Senkou Span A (posicionada 26 períodos no futuro), estão sinalizando movimentos ascendentes. Esta convergência de indicadores sugere uma tendência de alta no período mensal.
A análise histórica baseada no sistema Ichimoku aponta que quando o preço entra na região da “Nuvem”, é comum que ele se desloque em direção à próxima linha de equilíbrio. Com a recente quebra para cima da Senkou Span B, existe a possibilidade de os investidores direcionarem o preço para a Senkou Span A no presente, localizada em torno dos US$ 42 mil dólares.
É interessante observar que a linha base (Kijun) está atualmente plana, o que pode atrair o preço para seus níveis de equilíbrio. Também verificamos que, tanto a Senkou Span A atual quanto a Kijun estão posicionadas na mesma região de preço, o que reforça esses níveis como possíveis resistências significativas.
Outro ponto a ser considerado é a posição da Chikou Span, inserida no gráfico há 26 períodos no passado, permanecendo abaixo do preço. Isso sugere que o movimento ascendente atual no gráfico mensal do Bitcoin pode encontrar dificuldades para ultrapassar a região da “Nuvem”.
Analisando eventos passados, observamos que o último rompimento da “Nuvem” de baixo para cima ocorreu em julho de 2020, seguido por um recuo no preço antes de uma subsequente valorização histórica que elevou o preço do Bitcoin para a máxima de 69 mil dólares.
O volume de negociação registrado no mês de novembro foi menor em comparação ao mês anterior, outubro, e a amplitude da vela mensal também foi reduzida. Essa informação sugere que os movimentos próximos a regiões de resistência têm deixado os investidores cautelosos, apesar de ainda estarem otimistas quanto à perspectiva de preços mais altos.
Destaca-se ainda que a teoria das ondas do sistema Ichimoku aplicada ao gráfico mensal indica a construção de uma terceira onda ascendente no movimento do preço do Bitcoin, com o primeiro alvo situado na mesma região de preço onde estão localizadas a Kijun e a Senkou Span A.
Além disso, ao final do mês de novembro, completamos um ciclo de 13 meses desde o início da última alta, registrado em novembro do ano passado. Esse período coincide com o ciclo de queda entre novembro de 2021 e novembro de 2022, que também durou 13 meses. É essencial observar a relevância do número 13 nos estudos de ciclos temporais no mercado financeiro, um período de equilíbrio entre os ciclos de 9 e 17 meses.
Os ciclos temporais no gráfico de preços e a inserção de números-chave nos períodos de tempo foram amplamente estudados por Goichi Hosoda, o criador do sistema Ichimoku, e William Delbert Gann, conhecido por W.D. Gann, que desenvolveu a metodologia de Gann, amplamente difundida nos estudos de mercado.
A redução no volume de negociação neste mês de novembro pode estar relacionada ao período de encerramento de ciclo temporal o que leva os investidores a operarem o mercado com alto controle de gerenciamento de risco e diminuindo o tamanho das posições até que o ciclo se encerre e a relação entre a oferta e demanda ofereça informações mais significativas sobre a possível direção do preço.
A expectativa para diferentes cenários pode contribuir para redução no volume de negociação.
Durante nossa avaliação do gráfico mensal, comentamos sobre os níveis de preço em 42 mil dólares, diante disso vale lembrar que essa mesma região coincide com 50% de retração de Fibonacci de toda a grande queda iniciada em novembro de 2021.
Fluxo de capital para o Bitcoin
Nos nossos relatórios anteriores sobre a “Variação de Mercado”, acompanhamos a evolução do gráfico semanal do Market Cap até que os níveis de dominância e capitalização do Bitcoin atingissem 54,3% durante outubro. Observamos que, em novembro, houve uma redução na entrada de capital e, como consequência, a dominância do Bitcoin diminuiu.
Ao analisar minuciosamente as estruturas gráficas do Market Cap, percebemos que as semanas de novembro registraram máximas mais baixas, sugerindo uma redução na atuação dos investidores na ponta da compra. Diante dessas informações, torna-se crucial compreender o que realmente está ocorrendo a longo prazo, analisando o gráfico mensal do Market Cap.
Na imagem a seguir, apresentamos um gráfico mensal com as linhas de equilíbrio do Trade System Ichimoku, detalhando o comportamento da entrada e saída de capital e observando a relação entre oferta e demanda no Bitcoin. A primeira observação relevante é que o Market Cap está próximo de uma resistência de Senkou Span A, uma das linhas que compõem a “Nuvem” de Ichimoku.
É importante notar que a Senkou Span A inserida no gráfico 26 períodos no futuro, permaneceu plana durante as negociações de novembro, mas a partir do início de dezembro, é possível que ela aponte para cima, representando o movimento ascendente na capitalização iniciado em setembro de 2022. No entanto, no momento atual, a Senkou Span A está em declínio, representando a grande queda iniciada em janeiro de 2021, indicando a relevância da resistência da “Nuvem”.
Apesar dessa resistência, o equilíbrio do movimento, representado pelas linhas Tenkan Sen (9 períodos) e Kijun Sen (26 períodos), é ascendente desde o cruzamento dessas duas linhas em junho deste ano, sugerindo a tendência de alta observada atualmente.
A diminuição da dominância do Bitcoin pode ser vista como uma retração do movimento ascendente. Esta interpretação permanecerá válida até que os níveis de capitalização e dominância operem abaixo das linhas Tenkan e Kijun no gráfico mensal, o que não é o caso atualmente.
Outro fator que confirma a atual resistência na região da “Nuvem” é a relação entre oferta e demanda no Bitcoin. Existe uma ampla região de desequilíbrio no gráfico mensal, originada pela vela do mês de abril de 2021. Para contextualizar, desequilíbrios como este são descritos na análise técnica de diversas maneiras.
Alguns analistas denominam como “Fair Value Gap”, outros como um “Imbalance” ou desequilíbrio, e alguns operadores referem-se a isso como região de Gap de barras. Independentemente da nomenclatura, a interpretação é a mesma.
De acordo com estudos históricos de análise técnica, esses níveis de desequilíbrio tendem a ser obstáculos relevantes para a continuação do movimento de alta, podendo exigir esforço adicional por parte dos investidores para a sua superação. Enquanto esse esforço adicional não se concretiza, é natural acompanharmos algum tipo de correção.
Esse movimento corretivo poderá encontrar suporte na linha Tenkan Sen (equilíbrio de 9 períodos), a qual em dezembro pode estar posicionada em torno de 51%.
Resumindo, o gráfico mensal do Market Cap sugere uma tendência ascendente, podendo apresentar movimentos limitados de retração até testar regiões de equilíbrio, que estão gradativamente ascendentes.
Caso os investidores que atuam na ponta da compra consigam ultrapassar a região de desequilíbrio criada em abril de 2021, haverá a ruptura da “Nuvem” para cima neste gráfico mensal do Market Cap, podendo impulsionar o movimento de alta no preço do Bitcoin.
Em níveis de sobrecompra
Examinando o gráfico de preços no período semanal, observamos que a cotação do Bitcoin se posiciona em uma região de topo de canal de alta. A linha superior do referido canal permanece atuando como a principal resistência para continuação do movimento ascendente. O indicador MACD renovou a máxima de seu histograma acima da linha zero refletindo o otimismo do mercado com a valorização do Bitcoin próxima aos US$ 40 mil.
Investidores que operam no mercado financeiro com base nas informações do indicador MACD, optam por procurar posições de compra enquanto o histograma estiver renovando máximas acima da linha zero. A linha de sinal e a linha MACD também apontam para cima e não apresentaram sinais de enfraquecimento até o fechamento da vela da semana passada.
Na semana passada o volume de negociação foi menor que a semana anterior, porém, no contexto das últimas quatro semanas, os níveis de volume permanecem constantes amparado pelo domínio de compradores que, apesar de reduzirem a intensidade, permanecem ativos na estrutura semanal com o objetivo de levar o preço até as próximas resistência no topo do canal de alta.
O indicador Estocástico Lento, está posicionado acima dos níveis de 80, atuando em uma região de possível sobrecompra. De acordo com o que já comentamos em relatórios anteriores, existem momentos no mercado financeiro que o indicador Estocástico Lento pode permanecer por longos períodos em região de sobrecompra utilizando o nível de 80 como possível suporte na movimentação do indicador.
Um cenário que pode oferecer uma análise mais detalhada para investidores que atuam na ponta da compra, é se o preço promover algum tipo de correção com o indicador Estocástico Lento buscando o nível de 80 como suporte ou até mesmo comparando uma possível redução no volume de negociação com o Estocástico Lento alcançando os níveis de 50% do indicador. Para que este cenário se torne um movimento que desperte o interesse de compradores, é fundamental que o MACD esteja acima da linha zero com renovação de máximas em seu histograma.
Esta tríade de indicadores envolvendo, MACD, Estocástico e Volume de negociação, é amplamente explorada por analistas que atuam no mercado financeiro usando os princípios da análise técnica para a tomada de decisão.
Ainda observando o gráfico semanal de preços do Bitcoin na imagem a seguir, adicionamos as linhas do Trade System Ichimoku, que permanecem sugerindo movimentos ascendentes para o preço.
Tenkan Sen e Kijun representando o equilíbrio do preço, podem atuar como suporte e continuam apontando para cima. Senkou Span A, inserida no gráfico 26 períodos no futuro, está representando a tendência iniciada em setembro deste ano e também está apontando para cima. Senkou Span B, que representa o equilíbrio de 52 períodos e que está inserida no gráfico 26 períodos no futuro, também está apontando para cima sugerindo que o fractal de longo prazo é ascendente.
E a linha Chikou Span, inserida no gráfico, representa o comportamento dos investidores 26 semanas no passado. Note que o movimento atual da Chikou Span promoveu a ruptura para cima da região de “Nuvem” no passado. Esta informação é relevante tendo em vista que há 26 semanas atrás, investidores que atuavam na ponta da venda, não conseguiram deslocar o preço para baixo e podem ter sido liquidados durante o movimento ascendente atual. A “Nuvem” que antes era resistência para o movimento de Chikou Span, agora passou a ser um suporte relevante.
Dentro de todo este contexto apresentado, analisando indicadores como MACD, Estocástico e Ichimoku, entendemos que o domínio nas negociações de Bitcoin permanece nas mãos de investidores que estão atuando na ponta da compra.
Enquanto o preço do Bitcoin está sendo negociado acima das linhas Tenkan e Kijun, qualquer movimento de retração pode ser interpretado como sendo apenas um pullback e que a tendência de alta iniciada em setembro deste ano ainda está predominante.
Traders no lucro
Ao analisar os dados de rede, examinamos o indicador MVRV, que mede o valor de mercado em relação ao valor realizado.
A linha desse indicador voltou a apontar para cima, mantendo-se em um canal ascendente e seguindo sua trajetória em direção a uma possível busca pela principal resistência identificada em 2.16. No momento, o MVRV está em 1.79, operando acima das máximas de abril deste ano e acima da máxima de março de 2022.
Enquanto o preço do Bitcoin tem apresentado alguma exaustão nas áreas de limite de um canal de alta, o MVRV, que na semana anterior apontava para baixo, voltou a demonstrar otimismo no valor de mercado em relação ao valor realizado do Bitcoin.
Na figura a seguir, além do indicador MVRV, também temos o indicador SOPR, que apesar de apresentar sua linha em declínio, ainda permanece acima da linha 1. Esse posicionamento do SOPR sugere que, em caso de investidores encerrarem suas posições, de modo geral, seria com realização de lucros.
É crucial acompanhar a movimentação do SOPR para entender quando os investidores começam a entrar em regiões com saldo negativo. Geralmente, quando o SOPR se posiciona abaixo da linha 1, além de sinalizar a probabilidade de operadores encerrarem suas posições com prejuízo, também pode representar oportunidades para grandes investidores absorverem essa liquidez de investidores menos experientes.
Apesar do gráfico de preços indicar uma certa cautela dos investidores na transição do mês de novembro para dezembro, tanto o MVRV quanto o SOPR ainda mostram sinais positivos.
Conclusão
A análise da movimentação de preços do Bitcoin ao longo das últimas semanas revelou um cenário complexo, porém promissor no longo prazo. Acompanhamos de perto os indicadores-chave, como o desempenho dos gráficos, indicadores técnicos como Ichimoku, dados de rede como MVRV e SOPR, bem como a interação entre oferta e demanda.
O Bitcoin demonstrou uma valorização positiva ao longo do último mês, embora enfrentasse resistências significativas, especialmente nas áreas de limites do canal de alta. O exame dos gráficos revelou sinais de possível exaustão, mas indicadores como o MVRV mantiveram uma tendência ascendente, sugerindo otimismo em relação ao valor de mercado em comparação ao valor realizado do Bitcoin.
Além disso, o comportamento do SOPR, mesmo com uma linha em declínio, permaneceu acima do ponto de equilíbrio, indicando lucros em potencial caso os investidores encerrem suas posições.
Ao considerar o contexto geral no gráfico do Market Cap, identificamos pontos críticos, como a resistência na região da “Nuvem” de Ichimoku e os desequilíbrios evidenciados em períodos anteriores. Esses pontos podem representar desafios significativos para o movimento de alta, exigindo esforços adicionais para superá-los.
Embora o mercado tenha sinalizado cautela na virada do mês de novembro para dezembro, os indicadores, no geral, ainda apresentam sinais encorajadores para os investidores. No entanto, é essencial permanecer atento à evolução desses indicadores, especialmente em relação aos pontos críticos identificados, pois podem influenciar consideravelmente o movimento futuro dos preços.
Agradecimento
Para encerrar, quero agradecer a todos que dedicaram alguns minutos de seu tempo para ler este relatório em busca de conhecimento. Os estudos gráficos utilizando os princípios da análise técnica podem auxiliar investidores a compreender a formação estrutural do preço.
Caso queira conhecer um pouco mais sobre o meu trabalho, você também pode me encontrar em meu canal no Youtube e em meu perfil no Instagram.
